央企入股成銀行第一大股東，罕見出現被否案例。
日前，海南銀保監局官網披露，中國鐵路投資有限公司(下稱“中國鐵投”)不符合相關規定，決定不予核準海南銀行股權變更的申請。
此筆股權變動為海馬汽車(000572.SZ)子公司海馬財務與中國鐵投之間的交易。今年2月份，海馬汽車曾宣布海馬財務擬作價3.3億元，向中國鐵投轉讓所持海南銀行7%股權。
由于海南省農墾投資控股集團受讓海航國際旅游島持有的海南銀行2.7億股股份，已經在9月份獲得海南銀保監局批準，中國鐵投此番受讓完成后，將持有海南銀行19%股份，與海南省農墾投資控股集團并列成為海南銀行第一大股東。
長江商報記者注意到，中國鐵投去年由盈轉虧或是其增持被否的核心原因。按照規定，境內非金融機構作為中資商業銀行法人機構發起人，需要滿足“財務狀況良好，最近3個會計年度連續盈利”的條件。2020年，中國鐵投虧損18.84億元。
而作為投資標的，海南銀行雖然成立時間不長，但業務發展較為穩定。2016年至2020年，海南銀行營業收入、凈利潤分別由4.56億元、1.03億元增長至12.63億元、3.85億元，四年間累計盈利10.7億。
中國鐵投二次增持未獲批準
中國鐵投成為海南銀行第一大股東的計劃始于今年年初。
2月6日，海馬汽車披露公告，公司控股子公司海馬財務擬將其持有的海南銀行7%股權轉讓給中國鐵投，轉讓價格約為3.3億元。本次股權轉讓前，海馬財務持有海南銀行12%股權，轉讓完成后，海馬財務持有海南銀行5%股權。
長江商報記者注意到，在本次交易前，中國鐵投就已經是海南銀行的主要股東之一。
2020年6月，作為海南銀行主要發起人股東之一的上海華信國際集團，將其持有的海南銀行3.6億股股權轉讓中國鐵投，中國鐵投由此取得海南銀行12%股權，成為該行第三大股東，持股比例僅次于海南鹿回頭旅業和海馬財務。
按照年初的轉讓計劃，中國鐵投在受讓海馬財務所持海南銀行7%股權之后，持股比例將提升至19%，成為海南銀行第一大股東。
但與去年首次入股相比，中國鐵投的第二次股份受讓并不順利。12月15日，海南銀保監局披露，經審核，中國鐵投不符合《中國銀保監會中資商業銀行行政許可事項實施辦法》第十二條的規定條件，決定不予核準海南銀行股權變更的申請。
長江商報記者梳理發現，上述《辦法》第十二條中，對于境內非金融機構作為中資商業銀行法人機構發起人的資格作出十條規定。其中最為關鍵就是第六條規定公司需“財務狀況良好，最近3個會計年度連續盈利”。
據中誠信國際此前出具的評級報告，2017年至2019年，中國鐵投分別實現營業收入398.9億元、440.79億元、484.25億元，凈利潤109.62億元、118.58億元、123.03億元。去年首次入股海南銀行時，中國鐵投滿足上述連續三年盈利的條件。
但2020年鐵路運輸受疫情沖擊較大，該板塊收入及營業毛利率大幅下滑，加之財務費用增長較多，中國鐵投凈利潤由正轉負，2020年和2021年一季度分別實現營業收入471.19億元、113.97億元，凈利潤-18.84億元、-1.14億元。
盡管海南銀保監局并未披露不予核準海南銀行股權變動的具體原因，但由于中國鐵投去年由盈轉虧，已不滿足連續三年盈利的條件，或是其晉升為海南銀行第一大股東失敗的核心原因。
開業五年資產總額超730億
銀行股東資格被否情況并不多見，特別是中國鐵投作為中國國家鐵路集團直屬全資企業，或因業績虧損而無法成為海南銀行第一大股東，引發市場熱議。
需要注意的是，中國鐵投增持計劃被否之前，今年9月17日，海南銀保監局同意海南省農墾投資控股集團受讓海航國際旅游島持有的海南銀行2.7億股股份。交易完成后，海墾控股集團共持有海南銀行5.7億股股份，占該行總股本的19%，成為該行第一大股東。
按照原計劃，中國鐵投受讓海馬汽車所持海南銀行7%股權完成后，也將與海墾控股集團并列成為海南銀行第一大股東。
公開資料顯示，海南銀行是海南唯一的省級法人商業銀行，由海南省發展控股有限公司全資子公司海南鹿回頭旅業作為主發起人，交通銀行作為戰略投資者，聯合海馬財務、海南省農墾投資控股集團、海航國際旅游島、海南港航控股等12家股東共計出資40.8億元發起設立。
雖然成立僅六年時間，但海南銀行保持穩定的發展速度，業務規模及盈利能力逐步提升。
年報顯示，2015年成立后，2016年海南銀行實現盈利。2016年至2020年，海南銀行分別實現營業收入4.56億元、7.31億元、9.68億元、9.83億元、12.63億元，凈利潤1.03億元、1.53億元、1.87億元、2.42億元、3.85億元，四年間累計盈利10.7億元。
長江商報記者注意到，成立初期，海南銀行同業業務規模較高，其營收主要由投資收益及利息收入構成，其中投資收益占比近半。為了調整資產負債結構，海南銀行近年來擴大信貸投放并壓降同業業務規模，貸款占比明顯提升。
2016年至2020年末，海南銀行資產總額分別為311億元、446.51億元、373.47億元、536.74億元、730.84億元，其中貸款總額77.8億元、105.35億元、140.29億元、218.24億元、314.57億元。
但隨著貸款規模的擴大，海南銀行的不良率也在逐步提升。各報告期末，海南銀行不良率分別為0%、0.02%、0.36%、0.98%、1.29%，資產質量在城商行中處于中上游水平。(記者 蔡嘉)
